一、名词解释
1、开放型基金: 是投资人直接向基金公司（国内称之为「投资信托公司」，简称「投信公司」）或透过银行信托部买卖的国内外共同基金，亦即投资人可以在每个交易日，依基金净值向基金公司进行买卖。发行的单位数会随投资人买卖而增减。与封闭型基金相对应。
2、普通股: 普通股是指在公司的经营管理和盈利及财产的分配上享有普通权利的股份，代表满足所有债权偿付要求及优先股东的收益权与求偿权要求后对企业盈利和剩余财产的索取权，它构成公司资本的基础，是股票的一种基本形式，也是发行量最大，最为重要的股票。目前在上海和深圳证券交易所上中交易的股票，都是普通股。
3、可转换债券 : 可转换债券是债券的一种，它可以转换为债券发行公司的股票，通常具有较低的票面利率。从本质上讲，可转换债券是在发行公司债券的基础上，附加了一份期权，并允许购买人在规定的时间范围内将其购买的债券转换成指定公司的股票。
4、技术分析法: 技术分析法是通过市场行为本身的分析来预测市场价格的变化方向，即主要是对期货市场的日常交易状态，包括价格变动、交易量与持仓量的变化等资料，按照时间顺序绘制成图形或图表，或形成一定的指标系统，然后针对这些图形、图表或指标系统进行分析研究，以预测期货价格走势的方法。
5、有价证券: 是指标有票面金额，证明持有人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权凭证。有价证券是虚拟资本的一种形式，它本身没价值，但有价格。有价证券按其所表明的财产权利的不同性质，可分为三类：商品证券、货币证券及资本证券。 6、二板市场: 二板市场又名创业板市场，也有的国家叫自动报价市场、自动柜台交易市场、高科技板证券市场等，它是专门为 中小高新技术企业或快速成长的企业而设立的证券融资市场。上市标准较低，主要以高科技、高成长的中小企业为服务对象的证券市场。二板市场是相对主板市场而言，主板市场主要是为大中型企业融资服务，而将来设立的二板市场主要是面向各新兴的高科技、高成长的中小企业，为中小创新企业的可持续发展提供融资场所。从而进一步推动科技产业的发展。
7、波浪理论: 美国证券分析家拉尔夫·.纳尔逊·.艾略特（）根据这一发现他提出了一套相关的市场分析理论，精炼出市场的13种型态（Pattern）或谓波（Waves），在市场上这些型态重复出现，但是出现的时间间隔及幅度大小并不一定具有再现性。尔后他又发现了这些呈结构性型态之图形可以连接起来形成同样型态的更大图形。这样提出了一系列权威性的演绎法则用来解释市场的行为，并特别强调波动原理的预测价值，这就是久负盛名的艾略特波段理论，又称波浪理论。
艾略特波段理论
艾略特波浪理论（Elliott Wave Theory）是股票技术分析的一种理论。认为市场走势不断重复一种模式，每一周期由5个上升浪和3个下跌浪组成。艾略特波浪理论将不同规模的趋势分成九大类，最长的超大循环波(grand supercycle) 是横跨200年的超大型周期，而次微波(subminuette)则只覆盖数小时之内的走势。但无论趋势的规模如何，每一周期由8个波浪构成这一点是不变的。
这个理论的前提是：股价随主趋势而行时，依五波的顺序波动，逆主趋势而行时，则依三波的顺序波动。长波可以持续100年以上，次波的期间相当短暂。
8、系统性风险: 系统性风险即市场风险,即指由整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响。系统性风险包括政策风险、经济周期性波动风险、利率风险、购买力风险、汇率风险等。这种风险不能通过分散投资加以消除,因此又被称为不可分散风险。 系统性风险可以用贝塔系数来衡量。
9、优先股票: 优先股票与普通股票相对应，是指股东享有某些优先权利（如优先分配公司盈利和剩余财产权）的股票。相对于普通股票而言，优先股票再其股东权利上附加了一些特殊条件，是特殊股票中最重要的一个品种。优先股票的内涵可以从两个不同的角度来认识：一方面，优先股票作为一种股权证书，代表着对于公司的所有权。这一点与普通股票一样，但优先股股东又不具备普通股东所具有的基本权利，它的有些权利是优先的，有些权利又受到限制。另一方面，优先股票也兼有债券的若干特点，他在发现是事先确定固定的股息率像债券的利息率事先固定一样
10、非系统性风险: 指对某个行业或个别证券产生影响的风险，它通常由某一特殊的因素引起，与整个证券市场的价格不存在系统的全面联系，而只对个别或少数证券的收益产生影响。
11、封闭式基金: (close-end funds)是指基金的发起人在设立基金时，限定了基金单位的发行总额，筹足总额后，基金即宣告成立，并进行封闭，在一定时期内不再接受新的投资。基金单位的流通采取在证券交易所上市的办法，投资者日后买卖基金单位，都必须通过证券经纪商在二级市场上进行竞价交易。 12、证券投资基本面分析法
二、是非题
1、投资基金是专门为中小投姿者设计的直接投资工具。 （错） 2、行政手段是证券市场监管的主要手段，约束力强。（N） 3、我国证券发行实行注册制度。 （N）
4、纳斯达克市场是全球最著名、最成功的二板市场 （Y） 5、股票属于货币证券的范畴。 （N）
6、一般说来市盈率越高，说明该股票的投资价值越大。 （Y） 7、开放式基金有固定的期限。（N）
8、一根有上下引线的实体阳K线从上到下依次是：最高价、收盘价、开盘价和最低价. （Y） 9、如果ß（贝塔系数）值小于1，说明它的风险大于整个证券市场风险水平。 （N 10、通过有效的投资组合可以将非系统风险消除。 （Y） 11、股票的净值是指股票的账面价格。（Y） 12、开放式基金的基金单位总数是固定的。（N）
13、目前我国规定按成交金额1‰的双向计收证券交易印花税.(N) 14、通常情况下，利率变动和股价变动成反向变动关系。(Y)
15、上市公司质量与经营效益，是影响股票市场供给最直接、最根本的因素。(Y) 16、通常认为正常的速动比率大于2，小于2的速动比率被认为是短期偿债能力偏低。 (N) 17、基本分析注重研究证券市场本身的运行规律.( )
18、根据波浪理论，完整的波动周期上升是8浪，下跌是3浪。(N) 19、看涨期权亦称为买入期权。 （ Y)
20、头肩顶形态中，右肩形成时股价下跌突破颈线是一个卖出信号。（Y ） 21、在金融期权交易中，交易双方均需开立保证金帐户，并按规定缴纳保证金。 （Y）
22、开放式基金通常不上市交易。 （N）
23、深圳成份股指数以全部上市股票的发行量为权数计算求得。（Y） 24、头肩顶形态中，右肩形成时股价下跌突破颈线是一个卖出信号。（Y） 25、道氏理论认为证券市场价格变化是有规律可循的 （Y）
26、现行交易规则中，股票交易印花税买与卖均收取1‰。 （N）
27、利用MACD指标进行技术分析时，DIF上交叉DEA线，形成黄金交叉，同时，BAR（绿色柱状线）缩短，发出卖出信号。 （N）
28、我国《公司法》规定，股份有限公司发行的股票，必须为记名股票。（N）
29、公司债券只有长期的，没有短期的，因为公司发行债券是为了筹集资本的需要。（N） 30、基金的风险比股票大。（N）
三、单项选择题
1、按照受益凭证是否可赎回，投资基金划分为：（B）
A.公司型和契约型 B.封闭型和开放型 C.成长型和收益型 D.股票型和债券型
2、被喻为“金边债券”的是：（A）
A.国家债券； B.金融债券； C.公司债券； D.国际债券 3、股票指数期货交易的标的是指：（C）
A.股票 B.指数合约 C.股票和指数合约 D.有价证券 4、目前我国采用的新股发行方式是：（A）
A.网上现金申购定价发行； B.认购证抽签发行；
C.存单抽签发行； D.向二级市场投资者配售发行； 5、一般情况下，公司股票价格变化与盈利变化的关系是：（A） A.股价变化领先于赢利变化 B.股价变化滞后于赢利变化 C.股价变化同步于赢利变化 D.股价变化与赢利变化无直接关系 6、下列不是系统性风险：（A）
A、政策风险 B市场风险 C利率风险 D财务风险 7、债券是由( C )出具的。
A、投资者 B、债权人 C、债务人 D、代理发行者 8、证券市场虽主要属于资本市场，但与（A ）市场关系密切。 A、货币 B、期货 C、期权 D、商品 9、以下哪种风险属于系统性风险： （A ）
A、市场风险 B、信用风险 C、经营风险 D、违约风险 10、就单只K线而言,反映多方占据绝对优势的K线形状是 (D ) A.大十字星 B.带有较长上影线的阳线 C.光头光脚大阴线 D.光头光脚大阳线 1、下列哪项是优先股的特点： （ ）
A.优先股的股息必须支付 B.经营决策参与权
C.优先股可由公司赎回 D.优先股的清偿在债权人之前 2、下列哪组价格属于封闭式基金的价格：( )
A.申购价格和赎回价格 B.申购价格和交易价格 C.发行价格和交易价格 D.发行价格和赎回价格
3、过去的业绩与盈余都有良好表现，而其未来的利润仍能稳定增长的股票( ) A 成长股
B 投机股
C 防守股
D 绩优股
4、接受客户委托，代客买卖证券并以此收取佣金的证券经营机构是：( ) A.证券承销商 B.证券经纪商 C.证券自营商 D.证券服务商
5、k线理论起源于： （ ） A、美国 B、日本 C、印度 D、英国 6、对基本分析说法不正确的是：( )
A.基本分析关注的是那些外在于证券市场的因素，如政治、经济和心理因素等 B.基本分析立足于证券价格波动深层原因分析 C.基本分析侧重于大势和内在素质的判断
D.基本分析是以图表、技术指标为手段对市场行为进行研究 7、连接连续下降的高点，得到： （ ）
A、轨道线 B、上升趋势线 C、支撑线 D、下降趋势线 8、属于系统风险的是(B)。
A．交易风险 B．信用交易风险 C．证券投资价值风险 D．流动性风险
9、资产负债率是反映上市公司（ ）的指标。
A．偿债能力 B．资本结构 C．经营能力 D．获利能力
10、一根带长下影线的光头阳线，其技术意义是：（ ）
A.下跌动能很强 B.预示下一日的行情将向上 C.收盘价低于开盘价
D.上升抵抗型
1、证券发行者公开向社会公众投资者发售证券的一种方式是（ ）。 A不公开发行
B增资发行 C公开发行 D面额发行
5、由中央政府为筹集资金而公开发行的债务凭证是（ ） A.地方债券 B.金融债券 C.公司债券 D.国家债券
3、下列财务指标中不属于获利能力分析的指标主要有（C ）。
A．速动比率 B．销售净利率 C．资产收益率 D．市盈率
4、下面指标中，根据其计算方法，理论上所给出买、卖信号最可靠的是：（ ） A. MA B. MACD C. W%R D. KDJ
5、当政府采取强有力的宏观调控政策，紧缩银根，则： （ ）
A.公司通常受惠于政府调控，盈利上升 B.投资者对上市公司盈利预期上升，股价上扬
C.居民收入由于升息而提高，将促使股价上涨 D.公司的资金使用成本增加，业绩下降 6、证券回购交易实行（ ）的办法
A.一笔交易、一次清算 B.一笔交易、两次清算 C.两笔交易、一次清算 D.两笔交易、两次清算
7、我国证券交易所委托买入股票交易的最小单位是手，一手等于（ ） A、1股 B、10股 C、100股 D、1000股 8、目前我国证券交易所的权证交易采用的是（ ）的交割方式。 A、T+0 B、T+1 C、T+2 D、T+3
9、销售额与收益额在不断地迅速增长，且增长速度快于整个国家及其所在行业的公司所发行的股票是（ ）。 A收入股
B概念股
C成长股 C .旗形
D股价循环股 D .长盒形
10、技术分析的反转形态有（ ）。 A.三角形
四、简答题
1、简述封闭型基金与开放型基金的主要区别。 ■ 封闭式基金
封闭式基金是指事先确定发行总额，在封闭期内基金单位总数不变，基金上市后投资者可以通过证券市场转让、买卖基金单位的一种基金。
● 开放式基金
开放式基金，是指基金发行总额不固定，基金单位总数随时增减，投资者可以按基金的报价在规定的营业场所，根据法律法规及基金契约等约定的程序和内容，申购或者赎回基金单位的一种基金。
2、债券与股票有哪些区别:
A、两者权利不同。债券是债权凭证，持有者与发行人之间是债权债务关系；股票是所有权凭证，所有者是发行公司的股东，可通过选举董事会行使对公司的经营决策权和监督权；
B、两者目的不同。债券是公司的负债，不是资本金；而股票发行筹措的资金则列入公司资本；
C、两者期限不同。债券有规定的偿还期，而股票是无期投资或永久投资；
B. 头肩形
D、两者收益不同。债券有规定的利率，获固定的利息，而股票的股息红利是不固定的，视公司经营情况而定；
E、两者风险不同。股票风险较大，债券风险相对较小。债券利息是公司的固定支出，股息红利要等公司有盈利才能支付；倘若公司破产，债券的偿付在前，股票在后；在二级市场上，债券的利率固定，期限固定，市场价格较稳定，而股票无固定的期限和利率，价格波动频繁，涨跌幅度较大
3、简述移动平均线在股市技术分析中的作用。
4、简述摊平投资法的技巧。
5、简述证券投资与投机的区别。
6、 技术分析的理论依据是什么
技术分析有三个基本假定，或者说前提条件：
一、 市场行为包容消化一切。 二、 价格以趋势方式演变。 三、 历史会重演。
7、 影响证券价格的宏观经济因素主要有哪些因素 8、 简述拨档操作法
所谓拨档子操作法，是指投资者在股价较高时，卖出所持股票，等股价下降之后，再予以补回的投资方法。投资者采取拨档子策略，并非都是看坏后市，也不是为了获利了结，其多数只是希望进行高卖低买，以赚回一段差价。是投资者用以降低投资成本的操作策略 9、简述A股的投资交易程序。 10、简述可转换证券的特点。 债权性
与其他债券一样，可转换债券也有规定的利率和期限，投资者可以选择持有债券到期，收取本息。 股权性
可转换债券在转换成股票之前是纯粹的债券，但在转换成股票之后，原债券持有人就由债券人变成了公司的股东，可参与企业的经营决策和红利分配，这也在一定程度上会影响公司的股本结构。 可转换性
可转换性是可转换债券的重要标志，债券持有人可以按约定的条件将债券转换成股票。转股权是投资者享有的、一般债券所没有的选择权。可转换债券在发行时就明确约定，债券持有人可按照发行时约定的价格将债券转换成公司的普通股票。如果债券持有人不想转换，则可以继续持有债券，直到偿还期满时收取本金和利息，或者在流通市场出售变现。如果持有人看好发债公司股票增值潜力，在宽限期之后可以行使转换权，按照预定转换价格将债券转换成为股票，发债公司不得拒绝。正因为具有可转换性，可转换债券利率一般低于普通公司债券利率，企业发行可转换债券可以降低筹资成本。
11、与普通股票相比较，优先股票的特点表现在哪几个方面
1在公司分配盈利时，拥有优先股票的股东比持有普通股票的股东，分配在先，而且享受固定数额的股息，即优先股的股息率都是固定的，普通股的红利却不固定，视公司盈利情况而定，利多多分，利少少分，无利不分，上不封顶，下不保底。
2在公司解散，分配剩余财产时，优先股在普通股之前分配。 优先股一般不上市流通，也无权干涉企业经营，不具有表决权。 12、请对带有上下影线的阴线或阳线进行分析。
阴线代表下跌，阳线代表上涨，下影线代表短期下跌有支撑，上影线代表短期上涨有压力，阴线又有上影线代表卖压沈重，也代表该时间单位（日、周、月）内的人都套牢，阳线又有下影线代表该单位时间内的人都获利。
五、计算题及分析题（共20分）
1、2009年发行的5年期国债，每张面额100元，票面利率为5%，到期一次还本付息，若投资50张按单利试计算其到期应收利息收益。.
2、某投资者2008年3月30日以每股15元购买某公司股票，2009年3月30日以元卖出该股票，在持股的一年里公司派发现金红利为每股元，则持有期的收益率是多少
3、某上市公司总股份为12亿股，2010年度净利润为9亿元，该公司股票2011年4月20日收市价格为元。
（1）计算该股票2009年股每股收益是多少
（2）2011年4月20日该股票的市盈率水平为多少倍
2、形态理论对下图进行分析
2、用趋势理论对下列股票走势图进行分析。 趋势改变（卖出）
2、用波浪理论对下图进行分析
2、在下图中画出支撑线与压力线
因篇幅问题不能全部显示，请点此查看更多更全内容